دبي | EcoPulse24
رحّبت ناسداك دبي بإدراج أول إصدار لسندات المصرف العربي للاستثمار والتجارة الخارجية – “المصرف” بقيمة 500 مليون دولار أمريكي، في خطوة تمثل أول دخول للبنك إلى أسواق الدين الدولية، وتعكس في الوقت نفسه الزخم المتواصل الذي تشهده دبي كمركز عالمي لإصدارات أدوات الدخل الثابت.
ويأتي هذا الإدراج ضمن برنامج السندات متوسطة الأجل للمصرف بقيمة 5 مليارات دولار، حيث تمتد السندات لأجل خمس سنوات وتستحق في 29 يناير 2031، وبمعدل فائدة سنوي 5.113%، ما يعادل هامشاً ائتمانياً قدره 125 نقطة أساس فوق عوائد سندات الخزانة الأمريكية.
وشهد الإصدار إقبالاً قوياً من المستثمرين، إذ تجاوزت طلبات الاكتتاب 1.3 مليار دولار، مسجلة نسبة تغطية بلغت 2.6 مرة، ما يعكس ثقة الأسواق في الجدارة الائتمانية للمصرف وتوجهه الاستراتيجي خلال المرحلة الحالية.
واستقطبت الصفقة قاعدة متنوعة من المستثمرين الإقليميين والدوليين، شملت مديري صناديق عالمية، وبنوكاً دولية، وبنوكاً خاصة، وصناديق تقاعد، وشركات تأمين، بما يعزز تنوّع هيكل المستثمرين ويؤكد جاذبية الإصدار في الأسواق العالمية.
وكان المصرف قد أعلن تفويض الإصدار في 16 يناير 2026، على أن يتم التسعير في 22 يناير، عقب جولة ترويجية شملت هونغ كونغ وسنغافورة والمملكة المتحدة ودولة الإمارات، في إطار تعزيز التواصل مع المستثمرين الدوليين وبناء قاعدة طلب قوية قبل التسعير النهائي.
وحصلت السندات على تصنيف ائتماني (A) من وكالة فيتش، كما تم إدراجها في كل من ناسداك دبي وسوق الأوراق المالية الدولية في بورصة لندن، ما يمنحها حضوراً مزدوجاً في أبرز منصات تداول أدوات الدين العالمية.
واحتفالاً بالإدراج، قرع فؤاد محمد، الرئيس التنفيذي للمصرف، جرس افتتاح جلسة التداول في ناسداك دبي، بحضور حامد علي، الرئيس التنفيذي لسوق دبي المالي وناسداك دبي، وعدد من كبار المسؤولين.
وأكد فؤاد محمد أن الإقبال القوي يعكس الثقة المتنامية في الأداء المالي للمصرف وتحسّن مؤشراته خلال الاثني عشر شهراً الماضية، مشيراً إلى أن دخول المصرف إلى أسواق رأس المال الدولية يشكّل محطة استراتيجية تتيح توسيع نطاق حضوره العالمي وتنويع مصادر التمويل وتعزيز العلاقات مع المستثمرين الدوليين، لا سيما بالتزامن مع عام اليوبيل الذهبي للمصرف.
من جانبه، أوضح حامد علي أن هذا الإدراج يؤكد قوة الطلب على الإصدارات الإقليمية عالية الجودة، ويعكس التطور المتسارع لأسواق الدين في دولة الإمارات، مشيراً إلى أن ناسداك دبي تواصل لعب دور محوري في ربط الجهات المصدرة الإقليمية برأس المال العالمي.
وبهذا الإدراج، ترتفع القيمة الإجمالية لأدوات الدين المدرجة في ناسداك دبي إلى أكثر من 147.3 مليار دولار، موزعة على إصدارات سيادية ومؤسسات مالية وشركات، ما يعكس عمق السوق وتنوعه.
تحليل EcoPulse24
يمثل إدراج سندات “المصرف” خطوة نوعية في مسار تنويع مصادر التمويل خارج القنوات المصرفية التقليدية، ويعكس انتقال المؤسسات المالية الإقليمية نحو الاستفادة من أسواق الدين العالمية بشروط تسعير تنافسية. كما أن نسبة التغطية المرتفعة تشير إلى ثقة المستثمرين في الجدارة الائتمانية للمصرف واستقراره المالي، رغم بيئة أسعار الفائدة العالمية المتقلبة.
وعلى مستوى السوق، يعزز هذا الإدراج موقع ناسداك دبي كبوابة رئيسية لإصدارات الدخل الثابت في المنطقة، لا سيما مع تنامي إصدارات السندات والصكوك من جهات سيادية ومؤسسات مالية، بما يدعم دور دبي كمركز مالي عالمي قادر على استيعاب الإصدارات الكبيرة وجذب السيولة الدولية طويلة الأجل.
